商譽是指能在未來期間為企業(yè)經(jīng)營帶來超額利潤的潛在經(jīng)濟價值，或一家企業(yè)預(yù)期的獲利能力超過可辨認資產(chǎn)正常獲利能力（如社會平均投資回報率）的資本化價值。商譽是企業(yè)整體價值的組成部分。在企業(yè)合并時，它是購買企業(yè)投資成本超過被并企業(yè)凈資產(chǎn)公允價值的差額。

“商譽”一詞最早出現(xiàn)于16世紀中后期，最先是作為商業(yè)上的詞匯出現(xiàn)的，“商譽是企業(yè)經(jīng)營活動中所取得的一切有利條件。”但早期的商譽并未引起會計界的重視。19世紀末，商譽問題引起學(xué)術(shù)界尤其是會計學(xué)術(shù)界的普遍關(guān)注和廣泛討論，這時商譽概念演變?yōu)椤吧套u是業(yè)主與顧客之間的友好關(guān)系”。20世紀初，隨著經(jīng)濟的發(fā)展，企業(yè)組織的形式日益復(fù)雜，企業(yè)之間的競爭也日益激烈，企業(yè)的優(yōu)勢已不僅僅取決于業(yè)主與顧客之間的友好關(guān)系，而要從內(nèi)部管理、生產(chǎn)組織、銷售環(huán)節(jié)等各方面努力，以取得在這些方面的優(yōu)勢，從而能獲得超額利潤。此時“商譽是導(dǎo)致超額盈利的一切因素”，進而形成了超額利潤觀。持這種觀點的人認為企業(yè)利潤分為正常利潤和超額利潤兩部分，正常利潤是由經(jīng)營有形資產(chǎn)帶來的，超額利潤是由無形資源尤其是商譽帶來的。

2O世紀4O年代以來，會計界對商譽的定義還有另外兩種有代表性的觀點，即剩余價值觀和無形資源觀。持剩余價值觀觀點的人認為商譽的確認應(yīng)先確認單項有形資產(chǎn)和可辨認無形資產(chǎn)的未來現(xiàn)金凈流量的貼現(xiàn)值，再計算企業(yè)總體價值與這一價值的差額，該差額即確認為商譽。持無形資源觀觀點的人認為，商譽是由優(yōu)越的地理位置、良好的企業(yè)聲譽、廣泛的社會關(guān)系、卓越的管理團隊和優(yōu)秀的員工等構(gòu)成，而這些都是看不見摸不著，且又無法入賬記錄其金額的，故商譽實際上是指企業(yè)上述各種未入賬的無形資源。

超額利潤觀點使人們對商譽的特性有了更深刻的認識，但這種觀點只是提供了計量商譽價值的方法，而沒有說明商譽的本質(zhì)；剩余價值觀雖然說明了商譽的計量方法，但還是沒有定義商譽，而且對企業(yè)總體價值的估計誤差，單項資產(chǎn)的低估或高估都會影響商譽價值的準確性；無形資產(chǎn)觀從資產(chǎn)的角度定義商譽，抓住了商譽最本質(zhì)的特性，即商譽是一種企業(yè)資源，但是，該種觀點認為商譽是一種未人賬的的無形資源是不妥當(dāng)?shù)模驗樯套u是一種能夠為企業(yè)帶來經(jīng)濟利益且能夠在某種程度上衡量其價值的資產(chǎn)。因此，上述對商譽的種種定義都存在缺陷。2006年2月15日出臺的新會計準則中，我國結(jié)合我國國情，對商譽會計有了一些新的規(guī)定：將非同一控制下企業(yè)合并中購買方在購買日合并成本大于確認的各項可辨認資產(chǎn)、負債公允價值凈額的差額定義為商譽。該定義抓住了以下要點：商譽是在非同一控制下企業(yè)合并中產(chǎn)生的。其確認時間是合并日。商譽的值是購買日合并成本大于確認的各項可辨認資產(chǎn)、負債公允價值凈額的差額。

商譽形成的原因很多，弗克（Fale）和戈登（Gordon）經(jīng)過大量深入的實證研究，發(fā)現(xiàn)企業(yè)形在商譽的因素如下：

1、短期現(xiàn)金流量的增加，包括生產(chǎn)的經(jīng)濟性，能籌集更多的資金，有現(xiàn)金儲備較低的籌資成本，存貨持有成本的減少，避免交易成本，稅務(wù)優(yōu)惠。

2、穩(wěn)定性，包括有穩(wěn)定的原材料供應(yīng)，無重大的經(jīng)營波動，與政府保持良好的關(guān)系。

3、人力因素，包括管理才能，良好的勞資關(guān)系，精細的培訓(xùn)計劃，組織結(jié)構(gòu)，良好的外部公共關(guān)系。

4、排它性，包括技術(shù)的獨占權(quán)和品牌。

商譽是不可確指的無形資產(chǎn)，其特點是：

1、沒有實物形態(tài)。

2、商譽融入企業(yè)整體，因而它不能單獨存在，也不能與企業(yè)其他各種可辨認資產(chǎn)分開來單獨出售。

3、有助于形成商譽的個別因素，難以用一定的方法或公式進行單獨的計價。商譽的價值，只有在把企業(yè)作為一個整體來看待時才能按總額加以確定。

4、在企業(yè)合并時，可確認商譽的實際價值，但它與建立商譽過程中所發(fā)生的成本沒有直接的聯(lián)系。商譽的存在，未必一定有為建立它而發(fā)生的各種成本。

按國際會計慣例，只有外購的商譽才能確認入賬，即在企業(yè)合并時才可能予以入賬。自創(chuàng)商譽不能入賬，即使有費用的發(fā)生與商譽的形成有某種關(guān)系，但也應(yīng)確認為費用，其理由在于，無法確定哪筆支出是專為創(chuàng)立商譽而支出，無法確定發(fā)生的出生地同多少商譽以及發(fā)生支出的受益期有多長，根據(jù)會計的穩(wěn)健性原則，將這些支出均作 為費用處理。

1、收益資本化法。計算公式為：

商譽價值＝年平均超額利潤÷行業(yè)平均利潤率

2、收益現(xiàn)值法。計算公式為：

商譽價值＝每年的超額利潤×年金現(xiàn)值系數(shù)

3、總體評價法。計算公式為：

商譽價值＝購受企業(yè)投資成本－被并企業(yè)凈資產(chǎn)的公允價值

此法下，商法譽計算的準確性取決于被并企業(yè)凈資產(chǎn)公允價值評估的可靠性。

目前國際上有以下幾種方法：

1、將商譽確認為一項資產(chǎn)，并在有用年限內(nèi)有規(guī)則地加以攤銷、沖減各期的利潤。如美國規(guī)定，商譽的攤銷年限最長不超過40年，我國規(guī)定：商譽的攤銷不得超過10年。其理由是：商譽所代表的，是可望取得未來收而發(fā)生的支出，按照配比原則，商譽必須攤銷；由于科學(xué)技術(shù)的進步以及同行業(yè)的競爭，商譽不可能永遠存在，所以應(yīng)分期攤銷；每年的超額利潤沒有減少，并不表示商譽的價值沒有減少，因為其有效年限確實減少了，商譽的價值總有一天會消失。

2、商譽作為一項永久性資產(chǎn)。其理由是，購買商譽是為了將來的超額利潤，只要仍超額利潤存在，商譽即存在，所以，不應(yīng)該攤銷。就時間因素而言，反面有所增加，予以攤銷不符合實際。在企業(yè)衰落時期，獲利減少，商譽日衰，價值日漸減少，此時予以攤銷，似更合理；在商譽的存續(xù)期內(nèi)，企業(yè)采用一定方式，支付各種代價，以維護商譽價值，這些支出均作為當(dāng)期費用處理，如再對商譽進行攤銷，勢必造成雙重負擔(dān)。盡管這一處理方法也有一定的道理，但實務(wù)中采用此法的尚屬罕見。

3、商譽在購買企業(yè)收購被并企業(yè)時，即調(diào)整當(dāng)期的股東權(quán)益（盈余公積或資本公積），理由是：商譽不能單獨變現(xiàn)，其使用無法確定，從而任何攤銷方法均顯主觀臆斷，既然自創(chuàng)的商譽不予確認入賬，在購買企業(yè)時產(chǎn)生的商譽也不宜確認。英國目前雖采用此法，但已有改變?yōu)榇_認一項資產(chǎn)的傾向。